После неожиданного снижения недавних данных по индексу потребительских цен (ИПЦ) США, опубликование июньских цен производителей в США овернайт еще больше усиливает повествование об уменьшении инфляционных рисков, открывая путь для Уолл-стрит к недавнему росту (DJIA +0,13%; S&P 500 +0,61%, Nasdaq +1,58%). Однако сила была в основном сосредоточена в растущих секторах, а акции технологических компаний с мегакапитализацией снова сильно пострадали (NVDA + 4,7%, GOOG + 4,4%, AMZN + 2,7%, TSLA + 2,2%).
Общий индекс цен производителей США (PPI) за июнь вырос на 0,1% по сравнению с прошлым годом, что намного ниже прогноза на 0,4%. Основной аспект также показал многообещающий прогресс от более жесткой политики, снизившись до 2,4% по сравнению с консенсусом в 2,6%. В месячном исчислении базовый индекс цен производителей составил 0,1% (консенсус 0,2%).
При этом ожидания рыночных ставок еще больше убедились в приостановке ставок Федеральной резервной системой (ФРС) после июля, наряду с большей свободой действий для снижения ставок до 2024 года. Доходность казначейских облигаций США снизилась четвертый день подряд. в то время как двухлетняя доходность увеличивает разрыв ниже ключевого уровня в 5%.
Забегая вперед, в центре внимания будут данные о потребительских настроениях в США за июль, с ожиданиями роста значения до 65,5 с 64,4 в июне, что станет третьим месяцем роста подряд. Дальнейшее восстановление настроений потребителей в США может, вероятно, оказать некоторую поддержку надеждам на мягкую посадку, учитывая, что прошлые рецессии с 1968 года всегда сопровождались снижением данных о настроениях потребителей в США.
Russell 2000 удалось вырваться из своей предыдущей зоны консолидации и установить новый четырехмесячный максимум. Его индекс относительной силы (RSI) до сих пор оставался выше своего ключевого уровня 50, что свидетельствует о том, что покупатели контролируют ситуацию, наряду с твердым отскоком от 50-дневной и 200-дневной скользящей средней (MA) в начале месяца. . Дальнейший рост может привести к повторному тестированию ключевого психологического уровня 2000, в то время как уровень 1900 теперь будет служить сопротивлением, превратившимся в поддержку.
Источник: графики IG.
Открытый чемпионат Азии
Азиатские акции настроены на положительное открытие: Nikkei +0,14%, ASX +0,49% и KOSPI +0,68% на момент написания. В экономическом календаре сегодня утром наблюдалась некоторая устойчивость опережающих темпов роста валового внутреннего продукта (ВВП) Сингапура во втором квартале, при этом экономика едва избежала технической рецессии с прохладным ростом. Квартальное чтение в основном соответствовало ожиданиям на уровне 0,3%, в то время как годовое чтение составило 0,7%, что немного превзошло консенсус-прогноз в 0,6%.
Несмотря на то, что у нас результаты менее плохие, чем ожидалось, экономические проблемы по-прежнему возникают из-за все еще слабых показателей в производственном секторе (-7,5% в годовом исчислении против -6% в 1 квартале), которые вынуждены опираться на силу в сфере услуг. для некоторой амортизации. В преддверии второй половины этого года многое может зависеть от истории восстановления Китая и экономических условий в США и других торговых партнерах, которые сохранят нынешнюю устойчивость.
После выхода данных пара USD/SGD продолжила снижение, уже испытав давление распродажи доллара США за последние несколько дней. Пробой модели восходящего треугольника привел к текущему повторному тестированию уровня 1,321. В то время как перепроданность RSI может привести к попытке краткосрочного отскока, общая тенденция продолжает склоняться к снижению. Его схождение/расхождение скользящих средних (MACD) пересекло нулевой уровень, а уровень слияния поддержки 1,340 уступил место, где его облако Ишимоку стоит рядом со 100-дневной скользящей средней. Дальнейший пробой уровня 1,321 может открыть путь к повторному тестированию минимума с начала года на уровне 1,303.
Источник: графики IG.
В списке наблюдения: Фунт стерлингов/доллар США пробил новый максимум с апреля 2022 г.
Дальнейшая слабость доллара США и лучшее, чем ожидалось, значение ВВП Великобритании за май вчера подтолкнули пару GBP/USD выше ключевого уровня сопротивления 1,300. ВВП за три месяца в годовом исчислении не изменился (0%), но менее плохой, чем опасались, сценарий обеспечил некоторое утешение с оценками, предполагающими худший результат сокращения на 0,1%.
Формирование нового более высокого максимума и сохранение RSI выше ключевого уровня 50 усиливают общий восходящий тренд. Дальнейший рост может привести к тому, что уровень 1,342 станет следующим уровнем сопротивления для повторного тестирования. Данные о настроениях клиентов IG показывают, что 73% трейдеров имеют чистую короткую позицию по GBP/USD, при этом с прошлой недели нарастает чистая короткая позиция. Типичный противоположный взгляд на настроения толпы может указывать на более сильную бычью торговую тенденцию по GBP/USD.
Источник: графики IG.
Четверг: DJIA +0,13%; S&P 500 +0,61%; Nasdaq +1,58%, DAX +0,74%, FTSE +0,33%
